Ponzi-ordning, svigagtig og ulovlig investeringsoperation, der lover hurtigt, let og betydeligt afkast på investeringer med ringe eller ingen risiko. En Ponzi-ordning er en type pyramideskema, hvor operatøren øverst på pyramiden erhverver en lille gruppe investorer, der oprindeligt får enorme investeringsafkast via fonde, der er sikret fra en anden gruppe af investorer. Den anden gruppe betales på sin side med midler, der er opnået fra en tredje gruppe af investorer, og så videre, indtil antallet af potentielle investorer er opbrugt, og ordningen kollapser. Operatøren kan enten passende en del af indgående investeringer, når ordningen skrider frem, eller vente, til operationen er ved at kollapse, før den går ud med midlerne.
Selvom historikere mener, at variationer af Ponzi-ordningen eksisterede allerede i det 17. århundrede, blev ordningen opkaldt efter Carlo Ponzi, en italiensk indvandrer til De Forenede Stater, der scammede tusinder af New England-beboere ud af millioner af dollars i 1919-20 med sin plan at sælge europæiske frimærker. Ponzi erhvervede oprindeligt en lille gruppe investorer med løftet om at fordoble deres investeringer inden for 90 dage. Som ord om den formodede Bliv rig-hurtig investeringsmulighed spredt, udvidede Ponzis pool af investorer, hvilket gjorde det muligt for ham at samle betydelige mængder penge i meget korte perioder - i et tilfælde samlet han 1 million dollars på kun tre timer - og dermed opretholde sine investorers tillid. Inden for ni måneder var Ponzis ordning imidlertid kollapset. Selvom hans samlede investering kun udgjorde 30 mærker af frimærker, bedrager han i sidste ende tusinder af investorer ud af cirka $ 15 millioner med sin ordning. Ponzi blev arresteret i 1920 og anklaget for flere optællinger af svig og lindring og dømt til fængsel.
Ponzi var på ingen måde den sidste, der gennemførte ordningen. Mere for nylig, i 2007, blev den kinesiske forretningsmand Wang Fengyou, grundlægger af Yilishen Tianxi Group, arresteret på anklager om ”anstiftelse af social uro” efter vrede ofre for hans ant-landbrugsordning, der angiveligt forbandt anslået en million mennesker ud af mere end $ 1 milliard, mobbet regeringskontorer i protest. I 2008 blev David Murcia Guzmán, grundlægger af den nu nedlagte colombianske finansielle koncern DMG Grupo Holding SA (DMG) arresteret og tiltalt for hvidvaskning af penge for drift af en forudbetalt betalingskortordning, der påstås frarøvet investorer for mere end 1 milliard dollar; Flere andre blev senere arresteret og sigtet i forbindelse med ordningen. Samme år blev Bernie Madoff, en tidligere formand for NASDAQ-børsen og grundlægger og formand for Bernard L. Madoff Investment Securities LLC, tiltalt for svig for at have opereret en Ponzi-ordning, der angiveligt bedrager investorer ud af omkring 50 milliarder dollars. I marts 2009 erklærede han sig skyldig på 11 anklager om svig og hvidvaskning af penge, og i juni blev han dømt til 150 års fængsel.
